Mystic Pieces

為何要投資？

• 不投資才是最大的風險，比起短期虧損，錯過長期市場報酬才更是無法挽回的遺憾。

為何要使用長期投資？

• 避免短期虧損成為永久虧損。
• 不想花費時間過度研究，且我不認為自己投入心力在研究金融市場具有夠高的投報率。投資自己投報率一定更高。
• 金融市場不具有反饋性，今天投入標的表現不佳，這個不佳的狀況，並不是給「你」的反饋。
  但心裡層面會很自然想要「修正」這個「錯誤」，導致無意義的變更，增加多餘成本。
• 對於金錢得失心重，避免無謂的心裡壓力。

為何要使用指數型商品？

• 主動型經理人長期來說完全沒有成效還要分紅。

為何要將資金轉往美國進行投資？

• 就我所知，只有美國具有足夠豐富的投資工具，特別是低傭金 ETF。

為何要用 ETF 不用基金？

• 2010 年開始，美國基金不得販售給外國人，所以就只好買 ETF。

為何不針對單一標的？

• 懶得研究，同前所述，研究投報率也不高。
• 研究完需要一段時間實驗自己的論點，人生沒有太多好一段時間。
• 風險過高，承擔如此高風險追求高報酬，不是理財的主要方向。

為何不買台灣標的？

• 全球佈局、分散風險才是我的主要策略，台灣市場撥個1%可能都高過全球比重配額。
• 身邊沒有太多人會討論台灣市場，我不需要那份參與感。

為何是定期定額？

• 定期定值可能需要投入的金額過大，可能無法貫徹執行。
• 為了降低平均購入金額。

為何定額頻率為一年？

• 因為同時再平衡可以省手續費，而單月或單季市場依舊存在動能，不是再平衡的好時機。
• 兩年覺得有點長，會忘記...。

何時可能會變更策略？

• 投資的 ETF 標的有所異動，不符合規劃。
• 有更符合規劃的投資商品出現。
• 隨著年齡增長，可承受風險變更，調整比重。
• 法規、條款變更，無法持續投入當前標的，或獲利遭到嚴重稀釋。提高稅務或內扣費用等等。
• 需要將資金緊急變現。
• 發現目前方式有重大且關鍵的盲點。

為何用美金衡量價值？

• 都是美國 ETF，方便計算市值。

為何要再平衡？

• 為了控制風險。

為何要定額？

• 這樣才有真正降低購入均值的效果。
• 如果條件許可，每年應該增加 7% （3%的通膨 + 4% 的市場價值增長）。

為何選擇海外券商而不使用國內的複委託？

• 複委託以下單金額抽取一定百分比的佣金，且都有低消。約莫台幣六百上下；海外券商最高的成本在於電匯手續費，也約莫台幣六百上下。以單筆交易來說，複委託不見得比較貴，但投入複數以上的商品，複委託明顯貴了許多。
• 複委託傭金不透明。在各大討論區都可以看到伸業務的聯絡方式的文章，官網公告價都只是參考。沒找到最便宜的方式總覺得很虧。
• 海外券商最為人詬病的問題往往是遺產處置問題，包含遺產稅及突然過世錢怎麼弄回來。仔細思考後，我為自己分為幾個面向思考：
  1. 此項資產，主要作為夫妻倆人的退休金規劃，並非親人眷屬的遺產。真正的遺產規劃當用壽險好好補足。
  2. 若真要匯回台灣，手續的確比較麻煩。但也不是辦不到，真有狀況就當作是海外的大秘寶吧！
• 海外券商倒閉並非全無保障，複委託同時也帶來複風險。

（持續更新中...）